Мишка в комбинезоне парашютиста с парашютным ранцем. 

Размер 14 см. Связан из акриловой пряжи, внутри проволочный каркас, голова на шплинтовом креплении.

Местечковые любительские погоняшки.

Моя баржА для такого подходила никак - прокатился по кайфу.

2011.03.20 Race day (1)

2011.03.20 Race day (2)

Совкомфлот опубликовал очень противоречивый отчёт за 9 месяцев 2024 года, отражающий все сложные процессы, возникшие в связи с санкционным давлением. Собственно, о возможных проблемах флота я упоминал ещё при разборе отчёта Новатэка – а сейчас они уже заиграли всеми красками. Давайте разбираться и делать вывод: бежать с корабля или оставаться?

И да, важный момент: Совкомфлот считает результаты в долларах, т.к. занимается международными перевозками. И переводит результаты в рубли, отражая в отчёте МСФО валютную переоценку. Поэтому, чем слабее рубль, тем больше рублёвая прибыль эмитента.

Далее я, как и в отчёте, буду приводить результаты в долларах. Кто хочет в рублях – просто умножайте на 100, не сильно ошибётесь.

⛵️ Итак, поплыли.

Выручка уменьшилась на 16,27% до $1,47 млрд. Основной причиной менеджмент называет санкционное давление. Выручка на основе тайм-чартерного эквивалента (основной доход компании) снизилась на 22,2% до $1,22 млрд.

EBITDA сократилась на 31,48% до $851 млн. Это не удивительно при таком падении выручки.

Чистая прибыль снизилась на 28,21% до $504,94 млн.

Основные причины падения прибыли:

✔️снижение выручки – это понятно;

✔️увеличение операционных расходов – так, эксплуатационные расходы выросли на 19%, а административные – на 11%;

✔️переоценка отложенного налога – с 1 января 2025 года налог на прибыль повышается с 20% до 25%, поэтому компания отложила более $9 млн в качестве будущих налогов.

Скорректированная чистая прибыль в рублях, которая послужит основной для дивидендной базы, составила 43,338 млрд рублей, или 18,25 рублей на акцию. Следовательно, «накопленный» дивиденд при соблюдении прежней дивидендной политики (50% ЧП по МСФО) – а менеджмент обещал, что будет придерживаться этой политики – составил 9,125 рублей на акцию.

Не сказать, что фонтан, но в условиях дешевеющего фрахта и простаивающих танкеров – это в целом неплохо. Консенсус аналитиков был выше, поэтому отчётность в целом разочаровала инвесторов.

Я же считаю, что ничего особенно страшного не случилось, и вот почему:

1. У компании очень «крепкий» баланс и околонулевой чистый долг (около 116 млн баксов), т.е. повышение ключевой ставки так сильно её деятельности не касается;

2. Напротив, высокая ключевая ставка даёт дополнительный доход флоту, т.к. значительная часть его средств расположена на депозитах – за 3 квартал сальдо финансовых потоков Совкомфлота составило $12,2 млн (а всего на депозитах флот заработал больше 40 млн);

3. Девальвация рубля идёт на пользу рублёвой выручке.

Ну и исторически Совкомфлот торгуется на минимальных мультипликаторах, т.е. очень сильно недооценён. Понятно, что инвесторов, видящих красные цифры и слабый отчёт, это мало утешает, но тем не менее – для долгосрочных инвестиций точка входа прямо сейчас неплохая.

Вполне возможно, что 4 квартал окажется чуть сильнее – разовые негативные факторы, такие как налоги, уже учтены в финрезе 3 квартала. Ну а высокий ключ даст заработать на депозитах ещё больше. Плюс девальвация обеспечит рост рублёвой прибыли.

По итогам года можно ждать 11-12 рублей дивидендами, возможно, что и больше. При цене акции в 96,9 рублей это даёт форвардную дивдоходность 11,35-12,4% годовых по итогам 2024 года.

А там, глядишь, и потепление в международных отношения и снятие санкций… А если серьёзно: я так понимаю, что Совкомфлот, как и Новатэк, усиленно снаряжает теневой флот, чтобы решить ряд проблем с логистикой и преодолеть санкционное давление. Ждём и надеемся, что всё будет хорошо.

Я по-прежнему считаю, что справедливая цена акций Совкомфлота в районе 110-120 рублей, а цену ниже 100 рублей отношу к экстремально перепроданной. Если дадут купить ниже 95 – вообще будет прекрасно.

А как вы относитесь к Совкомфлоту?

P.S. Друзья, я веду свой блог на разных площадках. Ссылка на телеграм канал и сайт есть в шапке профиля.

Повторю их для Вашего удобства:

Моя телега здесь

Сайт здесь

Дзен здесь

Читая про то, как отряд наёмников "Бравые ребята" во главе с Варго Хоупом предали Тайвина Ланнистера, а потом потеряли последний шанс уцелеть, я задумался над судьбами двух наёмников - самого Варго и другого бойца, продающего своё умение убивать за деньги - Брона. не смотря на то, что профессия у них одна, сами они сильно отличаются.

Варго Хоуп

Варго - командир отряда наёмников "Бравые ребята" родом из вольного города Квохора. После потери заказов в Эссосе, Варго нанимается к Тайвину Ланнистеру и прибывает в Вестерос. Тут маленько отвлечёмся.

Эссос - край вечной войны. Услуги наёмников тут требуются постоянно. То вольные города затеют войну, то дотракийцы придут... В общем, развернуться есть где. Тех же "Золотых мечей" нанимают часто и охотно. Почему же Варго с этим не везёт? рискну предположить, что капитан "Бравых ребят" слишком жаден и его можно перекупить. А для наёмника такое поведение недопустимо. Наёмники должны блюсти честь своего отряда. Ведь если ты выполнил свой контракт безукоризненно, то тебя наймут снова! Видать у этих наёмников с честью были проблемы.

И если в Эссосе его просто наказали деньгами (точнее их отсутствием), то реалии Вестероса оказались иными. Тайвин Ланнистер измен не прощает, а Русе Болтон, к которому Варго переметнулся, не стал доверять продажному наёмнику. Итог - Варго умирает от рук Грегора Клигана.

Бронн

Бронн является примером трезвого расчёта и здравомыслия. Идеально выполнив свою часть договора с Тирионом по его доставке к отцу, он тут же получает новый - место в войске Тайвина Ланнистера и место в окружении Тириона. Его карьерной лестнице можно позавидовать. Вначале он становится командиром Золотых плащей, потом получает рыцарское звание за битву при Черноводной. Единственный, пожалуй, раз, когда Бронна удалось перекупить, был случай в таверне Зимнего городка, когда вместо обещанного Серсеей Риверрана Тирион предлагает ему Хайгарден и титул верховного лорда Простора. Что Бронн и получает, основывая свой дом, который тут же становится Великим домом.

Оригинал находится на канале Избач - книжный канал

Я так вижу.

Кто куда, а меня ассоциативный ряд увёл далеко от собственно снега. 

Меня отец научил нескольким вещам: готовить борщ, шить, делать перевязки.

Вот про пощупы и раскажу подробнее - была собака после мастоэктомии, на которой мне и довелось получать практические навыки перевязки. И одним из этапов было пощупать вокруг швов. Если оно захрустит как снег под ногами - надо обязательно порадовать родителей. Потому как этот восхитительный звук (крепитация, если хочется блеснуть подкованностью) в столь неожиданном месте, как собачье свежеоперированное пузо, говорит, что что-то пошло не так (есть такое восхитительное слофо эмфизема). Т.е. торжественно несём показывать животину ветеринарам. Желаю чтобы это знание не пригодилось в жизни, оставаясь упоротым и бесполезным знанием. 

Ладно, чертяки, уломали на шитпостинг) но давайте только по-быстрому ;)

10 очков Гриффиндору!

Я недавно столкнулся с процедурой, которая позволила мне предотвратить автоматическое списание денег с моего банковского счета Сбербанком без судебного решения, и для этого потребовалось всего лишь установить одну галочку в настройках!

Сталкивался ли кто-нибудь с ситуацией, когда банк может совершать действия без вашего явного согласия? Это может быть неприятным сюрпризом, особенно если речь идет о взыскании имущества, которое внезапно оказывается под угрозой. Не уверены, что это не случилось с вами? Давайте разберемся и проверим настройки вашего личного кабинета!

Существует процедура, именуемая исполнительной надписью, которая позволяет кредиторам взыскивать просроченные долги, обходя суд. Это своего рода разрешение, которое можно получить у нотариуса. Она дает право требовать возмещения долгов или возврата имущества от должника, который не выполняет своих обязательств. Кредитор может обратиться за такой надписью, если платежи существенно запаздывают.

В случае, если заемщик нарушает условия договора, не совершая своевременные выплаты, банк имеет полное право обратиться к нотариусу, чтобы получить данную исполнительную надпись. Эта надпись служит авторитетным документом, который позволяет банку без судебного разбирательства добиваться выплаты задолженности.

По мере развития событий, банк обращается к заемщику, уведомляя его о своем намерении получить такую исполнительную надпись. У заемщика есть две недели, чтобы уладить свои финансовые обязательства. Если в течение этого периода ситуация не разрешится, банк получает возможность заполучить эту надпись.

С оформлением этой надписи банк обретает свободу действий по списанию суммы задолженности с различных счетов заемщика. Банк может сотрудничать с приставами для ускорения процесса взыскания, хотя это не всегда обязательно.

В настоящий момент Сбербанк автоматизировал процесс получения исполнительной надписи, что позволяет им инициировать взыскание долгов, не принимая во внимание жизненные обстоятельства клиента. Представьте, что в один обычный день у вас на пороге появляются судебные приставы, а вы об этом даже не подозревали.

Ситуация могла бы быть еще неприятней, если бы кредит был оформлен на ваше имя мошенниками. Как можно доказать свою невиновность в этом без судебного разбирательства?

Как отключить списание долгов без суда? Следуем инструкции:

- Зайдите в мобильное приложение Сбербанк.

- Нажмите на три точки в правом верхнем углу.

- Выберите "Все настройки".

- Далее проматываете в самый конец в раздел "Другие" или "О приложении" и нажимаем "Согласия и договоры".

- Прокрутите еще раз вниз и найдите "Отказ от использования исполнительной надписи нотариуса".

- Ставите галочку. Перед этим мы можем ознакомиться с заявлением (щелкнуть по нему).

Особое внимание стоит уделить настройкам, в которых необходимо удостовериться, что у вас выбрано "я отказываюсь", а не "я даю согласие". Наглядный пример: непреднамеренной установкой галочки вы можете случайно согласиться на что-то.

Следуя таким образом, вы убережете себя от автоматически запущенного процесса внесудебного взыскания задолженности и сможете спать спокойно. Если долг действительно существует, пусть банк доказывает его наличие в судебном порядке, подтверждая свою правоту и правильность расчетов.

В приведённых в посте скриншотах инструкции для Iphone. Кому не трудно - напишите в комментариях для Android.

P.S. Здесь я пишу на разные темы, а вот в своём телеграм-канале про кредиты и долги я выкладываю новости законодательства для должников, рассказываю судебную практику и делюсь способами взаимодействия с банками, приставами и коллекторами. Если у Вас есть потребкредит, микрозайм, кредитная карта, ипотека, автокредит или вы уже стали должником по кредитам, микрозаймам, алиментам, оплате услуг ЖКХ, налогам - Вам будет интересно подписаться и читать мой телеграм-канал.

Три тысячи рублей.